民間借貸愈演愈烈探究
編者按：在農(nóng)村經(jīng)濟、民營經(jīng)濟快速發(fā)展的新形勢下，由于為“三農(nóng)”服務、為中小企業(yè)服務的金融體系不健全，且普遍存在著“惜貸”、“懼貸”現(xiàn)象，一些區(qū)域和領域信貸資金供需嚴重脫節(jié)，直接催生、催熱了民間金融。近年來，被稱為“灰色金融”的民間借貸活動，在我國城鄉(xiāng)呈愈演愈烈之勢，已經(jīng)對經(jīng)濟社會發(fā)展產(chǎn)生諸多負面影響和后遺癥，亟須“收編”納入監(jiān)管范疇實行規(guī)范管理。
民間借貸再度火熱 灰色金融規(guī)模龐大
記者調(diào)查發(fā)現(xiàn)，
民間借貸這種古老的直接融資形式，在我國農(nóng)村地區(qū)仍然有著巨大市場。尤其是在湖北、江西等“三農(nóng)”問題比較突出的省份和浙江、江蘇等民營經(jīng)濟相對發(fā)達的地區(qū)，受稅費改革、金融改革和宏觀調(diào)控等因素影響，一度有所緩和的民間借貸又活躍起來，且規(guī)模龐大。
全國農(nóng)村固定觀察點系統(tǒng)前不久對20294個農(nóng)戶進行的調(diào)查顯示，通過民間借貸獲得的貸款占這些農(nóng)戶貸款總數(shù)的69.41％，平均每戶為1008.56元。據(jù)測算，我國農(nóng)戶一年從民間獲得的貸款高達2000多億元。中南財經(jīng)政法大學金融研究專家黃孝武說，我國農(nóng)村民間借貸規(guī)模已遠大于正規(guī)信貸規(guī)模，并正以每年20％左右的幅度快速增長。國際農(nóng)業(yè)發(fā)展基金的一份研究報告曾明確指出，中國農(nóng)民來自民間金融市場的貸款是來自正式信貸機構(gòu)的4倍。湖北省農(nóng)調(diào)隊去年對3300個農(nóng)戶進行監(jiān)測的結(jié)果顯示，農(nóng)民一年里向親朋好友、左鄰右舍借款占借貸總額的比例超過50％。
民營經(jīng)濟領域是民間借貸的活躍區(qū)。采訪中一些專家透露，2000年以來，全國企業(yè)間直接拆借或借貸的金額每年不低于1000億元。在一些經(jīng)濟發(fā)達的沿海城市，企業(yè)間特別是民營企業(yè)間臨時拆借、個人間直接借貸，早已是公開的秘密。在這些城市的中小企業(yè)資金來源總額中，80％左右來自民間金融。
去年3月以來，溫州市民間借貸利息和發(fā)生額都不斷攀高。平均月息從8‰月月攀升，已突破15‰，最高的甚至達30‰。僅去年5月，民間借貸發(fā)生額就有6492萬元，比上年12月增加964萬元，增幅近18％。目前，溫州民間借貸資金在中小企業(yè)運作資金總額中的比重已從2004年初的6％回升到10％以上，民間借貸規(guī)模估計超過200億元。
金融盲區(qū)盲點增多 企業(yè)農(nóng)民求資若渴
湖南省委黨校副教授詹花秀認為，從上世紀90年代起，農(nóng)村金融機構(gòu)大量撤并，各大商業(yè)銀行紛紛從“規(guī)模不經(jīng)濟”的農(nóng)業(yè)信用領域退出，現(xiàn)在金融機構(gòu)為農(nóng)民服務的覆蓋面不足農(nóng)戶總數(shù)的20％，農(nóng)村地區(qū)的金融盲區(qū)越來越多；中小企業(yè)尤其是民營企業(yè)則是各金融機構(gòu)眼里的“二等公民”，成為城市金融中的盲點。
據(jù)了解，從1998年至今，四大國有商業(yè)銀行共撤并3萬多個縣及縣以下機構(gòu)。工農(nóng)中建四大行已基本取消了對農(nóng)業(yè)的放貸。農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行作為我國唯一的農(nóng)業(yè)政策性銀行，由于定位和功能的狹隘，無法發(fā)揮正常的支農(nóng)作用。作為“三農(nóng)”信貸“主力軍”的農(nóng)信社，服務網(wǎng)點有限，信貸投放不足，支農(nóng)明顯力不從心。有統(tǒng)計資料顯示，農(nóng)戶從正式金融機構(gòu)得到的貸款占其借款總額的比重，1985年以前約為40％，下降到了近年的大約只有20％。在這種情況下，民間借貸便得以在農(nóng)村發(fā)展壯大。
以湖南省的一個市為例，其下轄的7個農(nóng)村縣（市）金融服務網(wǎng)點，2004年比2000年減少了101個。農(nóng)業(yè)銀行剩下的51個營業(yè)所，大部分相當于儲蓄所的職能，只攬存不放貸；支行也存在職能弱化的情況，有一家縣支行5年來只發(fā)放貸款30萬元。在這種情況下，絕大多數(shù)企業(yè)、農(nóng)民都是靠親朋好友湊錢借錢，甚至靠高利貸來搞經(jīng)營、搞生產(chǎn)。
江西省1998年以來金融機構(gòu)從縣域地區(qū)撤并的營業(yè)網(wǎng)點達2790多個，不少鄉(xiāng)鎮(zhèn)成為金融盲區(qū)。當?shù)厝诵械囊环菡{(diào)查顯示，某縣金融部門每年只能提供信貸資金1億多元，而同期的資金總需求量達到5億元。目前，這個縣的個人借貸只有15％得到滿足；企業(yè)借貸只有20％被授信，能得到貸款的只有7％，而且被嚴格限制了用途。因經(jīng)營資金緊缺，縣城的30家企業(yè)一年要有5至7次民間借貸行為。
我國個體私營經(jīng)濟中99％是中小企業(yè)，卻很難從銀行獲得貸款，近80％的中小企業(yè)資金短缺，求“資”若渴。湖北省企業(yè)調(diào)查隊的一份調(diào)查顯示，有70％的中小企業(yè)把“融資難”選為首難，希望“從銀行獲得長期或短期貸款”的認同率高達61％。而銀行普遍存在著所有制和地區(qū)歧視，2002年上半年，武漢地區(qū)金融機構(gòu)累計投放的1025億元資金中，只有27.53億元投向了中小企業(yè)，僅占2.69％。
記者在武漢光谷采訪時，這里的許多民營高科技企業(yè)為貸款之難叫苦不迭，不少企業(yè)稱迫不得已從民間融過資。武漢光谷的一家“重點高新技術企業(yè)”的財務副總監(jiān)汪先生說，去年初國家宏觀調(diào)控，銀行停止給他們貸款，公司一下子陷入資金緊缺狀態(tài)，如不跟進投入，企業(yè)將損失慘重。后來他們只有以4000平米的廠房和設備抵押，向一家投資公司借了1000多萬元解燃眉之急。
無序交易糾紛頻發(fā) 負面效應不容忽視
民間借貸作為游離于監(jiān)管之外的“灰色”交易行為，很容易發(fā)展成為非法吸儲放貸的私人錢莊和組會。在浙江省寧海縣，“抬會”、“標會”等民間金融組織十分活躍。據(jù)當?shù)劂y監(jiān)辦調(diào)查，參與各種組會的人數(shù)接近全縣人口的7％。由此引發(fā)的民事糾紛也明顯增加，去年寧�？h法院受理的民間借貸糾紛案約有200起，占了所有執(zhí)行案件的30％左右。溫州市民間借貸有一種職業(yè)中介稱為“銀背”、“呈會”，前者為聯(lián)系資金供給與需求的中介人，后者為邀集若干親朋參加、籌集會金輪流交會員使用的資金互助組織。溫州曾對瑞安莘藤區(qū)作過一次調(diào)查，結(jié)果顯示在這個區(qū)的30個行政村中，平均每村都有一個“銀背”在活動。
在武漢市，許多典當行、寄售商行都暗中開展吸存和放貸等金融活動。漢口前進四路被稱為“典當寄售一條街”。這條街上有典當行、商品調(diào)劑行和寄售行數(shù)十家。記者暗訪時發(fā)現(xiàn)，有不少從事違法融資行為。據(jù)業(yè)者透露，有的大行吸存和放貸金額以百萬元計，甚至高達上千萬元。事實上，全國許多省市都曾發(fā)生過典當行、調(diào)劑寄售商行高息攬儲、違規(guī)發(fā)放信用貸款的大案。去年6月底，溫州泰順縣查封的一處大肆吸儲放貸的非法典當機構(gòu)，其90％以上的貸款都是只憑一紙借款契約或借據(jù)進行的，沒有正規(guī)的借貸合同，也很少有抵押、擔保措施。
天津社科院教授陳柳欽說，民間金融的確對促進地方經(jīng)濟發(fā)展，解決個人、企業(yè)生產(chǎn)及其它急需，彌補金融機構(gòu)信貸不足，加速社會資金流動和利用，起到了拾遺補缺的正面作用。但如今民間借貸行為已演變成一種群體性的社會游資行為，其負面效應顯而易見。
一是影響社會安定。民間借貸手續(xù)簡單、缺乏必要的管理和適用的法規(guī)支持，容易引起糾紛；民間借貸涉及人員廣泛，且多發(fā)生于社會基層，一旦發(fā)生欠債不還，容易發(fā)生暴力收款行為，民間近年來還出現(xiàn)了一些帶有黑社會性質(zhì)的追債公司。
二是影響國家貨幣政策實施。正規(guī)金融機構(gòu)的資金價格由國家確定，而民間借貸的利率是雙方自發(fā)商定，兩種定價方法存在天然矛盾。且民間借貸大都是在資金需求緊張迫切，銀行無法解決的情況下發(fā)生，基本上是一個賣方市場，利率水平通�；�，民間借貸形成的貨幣流量也難以預測和控制。
三是加重企業(yè)負擔。民間借貸一般是高利貸，受高息負債帶來的有限效益制約，企業(yè)往往得不償失。支付不起到期債務時，不得不再通過新的高息借貸來償還舊債，使企業(yè)資產(chǎn)被挖空并形成惡性循環(huán)。
四是危害正規(guī)金融體系的收益性和流動性。在民間借貸活躍的區(qū)域，銀行吸收存款相應困難。目前我國金融機構(gòu)并未根本擺脫“以存定貸”的模式，資金來源決定資金運用，資金運用決定資金收益。大量銀行存款流失到民間市場，必然影響銀行存款規(guī)模和經(jīng)營收益。
民間資本積累豐厚 亟須接納融通規(guī)范
據(jù)保守估計，國內(nèi)民間資本超過12萬億元，已從剩余資本發(fā)展成為產(chǎn)業(yè)資本和金融資本。由于我國民營金融的發(fā)展一直處于抑制狀態(tài)，這些民間金融資本，只有極小部分是合法進入正規(guī)金融體系融通的，絕大部分游離于國家正規(guī)金融體系之外，直接進行資金交易。
據(jù)陳柳欽教授介紹，我國并沒有任何法律法規(guī)限制民間資本進入銀行業(yè)，但迄今為止真正的民營銀行在國內(nèi)只有民生銀行一家，其它都以參股形式介入。全國現(xiàn)有的11家股份制銀行中的其它10家和112家城市商業(yè)銀行，沒有一家是民間資本控股的。由于民間金融未能納入國家正規(guī)金融體系，一方面自身經(jīng)營存在巨大風險，另一方面，大量無序非法交易也給國民經(jīng)濟和社會生活帶來巨大危害和隱患。農(nóng)村合作基金會自1984年在少數(shù)地區(qū)試辦以來，由于政府支持在全國發(fā)展很快，但由于一度成為鄉(xiāng)鎮(zhèn)政府的“第二財政”和村級組織的“錢袋子”，造成嚴重虧損，潛藏著巨大的金融風險，中央政府不得不下令關閉。
另外，我國地下錢莊控制的資金保守估計也有上萬億元，私募基金總額超過8000億元，一級半市場上有數(shù)百上千家所謂的“擬上二板企業(yè)”股票以變相公募的方式進行私募。大量民間資金沒納入管理視野，形成資金暗流，潛伏著巨大金融風險。因此民間金融屢屢成為整頓的對象，信托公司、基金公司等金融機構(gòu)先后作為非法機構(gòu)而予以清理，浙江省曾有三家私人錢莊領取了營業(yè)執(zhí)照，最終還是被金融監(jiān)管部門認為非法而取締。
盡管如此，民間金融活動因民間資本強烈的擴張沖動從未中止。相反隨著國家宏觀調(diào)控、鼓勵“三農(nóng)”和民營經(jīng)濟發(fā)展，呈現(xiàn)不斷發(fā)展壯大勢頭。雖然標會抬會、私人錢莊等舊的形式不斷地被取締消失，但新的更高級的形式在不斷產(chǎn)生，不規(guī)范的私募基金、灰色的一級半市場等快速滋生。這些新的形式可以在更大范圍、以更快的速度，獲得更多資金，以滿足城鄉(xiāng)個體私營經(jīng)濟不斷增長的資金需求。
黃孝武等專家認為，在民間資本日益豐厚，民間金融日趨火熱，在一些區(qū)域和領域其規(guī)模甚至遠超過正規(guī)金融，對經(jīng)濟社會發(fā)展已產(chǎn)生一系列不良影響的現(xiàn)實面前，深化金融體制改革，完善金融服務體系，引導規(guī)范民間金融健康發(fā)展，已是有關方面的當務之急。首先要“收編”民間金融，讓如各種基金合會、私人錢莊、企業(yè)集資等民間金融形式合法化，納入正規(guī)體系加強監(jiān)管。其次應大力發(fā)展民營銀行，用合法的民營金融取代非法的民間金融。另外，還應積極發(fā)展投資基金和信托基金，鼓勵發(fā)行企業(yè)債券，發(fā)展三板市場完善證券市場，為民間資本的融通增值開拓出路，為民營經(jīng)濟發(fā)展的資金需求開拓來源，促進資金的供求平衡，維護國家的金融安全。
